08 августа, понедельник
Что такое свопы? Плюсы и минусы
SWAP TOM NEXT. Свопы на Форекс – что это такое? Если вы всегда думали, что свопы – это плата за услугу переноса позиции на следующий день, то это не так. По внешним признакам своп действительно может напоминать нечто, отдаленно похожее на спред, как плату за брокерские услуги, но принцип формирования свопа, его размеры и сущность не имеют ничего общего с покупкой сервиса. Загадочные свопы на Форекс, что же это такое и как они формируются? Итак, со свопом торгующий на рынке валют трейдер сталкивается лишь тогда, когда у него появляется необходимость в переносе открытого ордера на следующий день. Из этого следует, что если вы предпочитаете торговлю на маленьких таймфреймах внутри дня, тема свопа вас никоим образом не коснется. Поехали дальше. Теперь дадим определение самому понятию свопа. На валютном рынке свопом называется операция при которой из процентной ставки базовой валюты в валютной паре вычитается процентная ставка котируемой валюты , в результате чего получается своп, начисляемый на перенос длинной позиции по этой валютной паре на следующий день. Если забыли, напомню, что на рынке валют короткой принято считать позицию на продажу валютной пары, а длинной называют позицию на ее покупку. Так, если вы открыли ордер, согласно которому вы приобрели какое-то количество базовой валюты за валюту котируемую, вы открыли длинную позицию. В случае переноса такой позиции на ваш счет будет начислен своп, равный разнице процентной ставки Центробанка, валюту которого вы покупаете, и Центробанка, валюту которого продаете. Если же позиция была короткой (вы открыли сделку на продажу), тогда своп рассчитывается прямо противоположным образом: из процентной ставки котируемой валюты вычитается процентная ставка базовой валюты, и разница начисляется на торговый счет трейдера. Я использую слово «начисляется» неслучайно. Дело в том, что своп может быть как отрицательным, так и положительным. Если своп отрицательный (со знаком минус), тогда начисление его на ваш торговый счет завершится снятием средств (пунктов), если же разница процентных ставок дала положительный своп, то с вашего счета не снимут деньги, а начислят некоторое количество пунктов. Теперь-то вы понимаете, почему своп нельзя считать платой за услугу? Мы с вами рассмотрим три примера, чтобы продемонстрировать все возможные варианты начисления свопов. * Пример №1. Допустим, вашим излюбленным финансовым инструментом является GBP/USD. Вы открываете ордер на покупку этой валютной пары объемом в 0,01 лота, то есть покупаете 1000 британских фунтов за доллары США. У США процентная ставка сейчас – 0,5 процента, у Великобритании – тоже 0,5 процента. Если вы оставите свою позицию «ночевать», наутро вы не обнаружите ни каких изменений на своем счете, потому что 0,5 – 0,5 = 0. * Пример №2. Пусть вы открыли длинную позицию по валютной паре USD/CHF. Процентная ставка франка Швейцарии равна сегодня -0,75 процента (да, она отрицательная). При переносе сделки из 0,5 процента США будет вычтено -0,75 процента Швейцарии, итого: 0,5 – (-0,75) = 1,25 процента. Ровно столько вы получите на свой торговый счет наутро, если сохраните сделку на ночь. * Пример №3. Теперь торгуем валютной парой USD/AUD. Покупаем доллары США за австралийские доллары, оставляем позицию на ночь, а наутро имеем: 0,5 – 1,75 = -1,25. С вашего счета спишут ровно столько. Плюсы и минусы свопов Из сказанного выше можно сделать вывод, что своп на Форексе бывает положительный, отрицательный и нулевой (отсутствующий), если процентные ставки Центробанков обеих валют пары равны. Таким образом, вы можете как заработать на свопе, так и потерять. Главное – грамотно выбирать финансовые инструменты для трейдинга на больших таймфреймах. Особенности трейдинга со свопом Как мы уже говорили выше, поклонникам внутридневной торговли можно не беспокоиться о свопах. Это участь трейдеров, предпочитающих трейдинг на больших таймфреймах. Таким участникам рынка следует иметь в виду два возможных варианта работы со свопом. * Вы можете без каких-либо проблем узнавать актуальный своп по конкретной валюте в конкретный день прямо в торговом терминале. * Вы также можете следить за изменениями в процентных ставках Центральных банков интересующих вас стран на сайте брокера. Особенности Банки не работают в выходные дни – субботу и воскресенье, а своп рассчитывается не в день, на который была перенесена сделка, а на следующий после него день, а оформляется – на следующий. Таким образом, если вы откроете позицию в среду, перенесете ее на четверг, то расчеты будут производиться в пятницу, а оформление будет перенесено на понедельник, потому что субботу и воскресенье – дни нерабочие. На чем это скажется? На том, что начислен на ваш торговый счет будет не одинарный своп, а увеличенный в несколько раз за пройденные дни. Что ж, теперь вы осведомлены, а, значит, защищены и знаете все необходимое о свопах. А мне остается лишь пожелать вам прибыльной торговли, какого бы размера ни был ваш таймфрейм!